华盛昌:在CPO方向硅光晶圆产品已完成发布验证并获市场认可
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景旺电子:AI算力领域订单未出现减少或延期情况 对1.6T光模块PCB增速及NPO、CPO、CPC产品相关技术的需求保持积极乐观
火星财经消息,景旺电子(603228.SH)发布投资者关系活动记录表公告,AI算力领域订单未出现减少或延期情况,相关需求保持旺盛,部分产品交付安排较为紧张。在手订单和客户滚动预测处于持续释放和增长阶段,公司正全力推进新增产能释放与交付保障。当前高性能PCB产能依然紧缺,核心设备、材料及工艺爬坡周期构成刚性约束,短期内不存在供给集中释放引发价格竞争的基础。公司已实现800G光模块PCB和1.6T光模块PCB的批量出货,很多客户给出了未来几年较清晰的指引。随着mSAP产能有序释放,公司正在着手更多下游客户的导入工作,对1.6T光模块PCB增速及NPO、CPO、CPC产品相关技术的需求保持积极乐观。汽车电子PCB收入占比保持在4成左右,公司已形成覆盖单车全品类PCB产品的供应能力,连续多年保持全球第一大汽车电子PCB供应商地位。(财联社)
环旭电子:子公司发布高功率ELSFP产品系列 助力NPO、CPO规模部署
火星财经消息,据环旭电子消息,环旭电子全资子公司光创联正式发布UHP ELSFP外置光源模块等产品系列。NPO(近封装光学)、CPO(光电共封)技术是下一代AI智算集群、超算中心及高密度数据中心等应用的必然趋势。其中,ELSFP作为可插拔外置激光源,将高热敏感激光器与核心电芯片物理隔离,一方面解决了传统可插拔光模块在超高速率下的功耗墙与散热难题;另一方面支持热插拔功能,大幅降了低数据中心运维成本与业务中断风险,是下一代超大规模数据中心51.2T/102.4T NPO/CPO交换机,高性能计算(HPC)互连网络,云数据中心Spine/Core层的关键配套组件。光创联ELSFP VPH以及UPH系列产品工程样机已于2025年四季度至2026年二季度完成;试产计划2026年三季度至四季度推进;预计2027年一季度实现量产。(财联社)
广发证券:英伟达CPO放量快于预期 Lumentum有望受益
火星财经消息,广发证券表示,英伟达的共封装光学(CPO)横向扩展正在快于预期地推进,这应当对供应商Lumentum构成利好,维持对Lumentum的“买入”评级。广发数据显示,Lumentum来自CPO及近封装光学(NPO)的估算收入将在2027至2028年间实现同比的显著加速。2027年,Lumentum预计将产生4.27亿美元的CPO激光器收入和5.01亿美元的NPO激光器收入。到2028年,这一预测将扩大至CPO为7.50亿美元、NPO为25.5亿美元。(财联社)
CPO概念震荡走强 环旭电子涨停
火星财经消息,早盘CPO概念震荡走强,环旭电子涨停,天孚通信、蘅东光、仕佳光子、太辰光、光库科技等涨幅靠前。消息面上,第27届光博会将于9月9日-9月11日在深圳召开,本届展会聚焦算力集群规模扩张驱动的光互联架构升级,NPO、CPO与OCS等颠覆性架构的工程化进展成为核心看点。(财联社)
Serenity:多家光通信公司财报验证CW激光器供应瓶颈,第一代CPO相关激光器进入壁垒仍高
火星财经消息,8 月 12 日,Serenity 发文表示,近期多家光通信公司财报进一步验证了其对连续波(CW)DFB 激光器供应瓶颈的判断。Lumentum(LITE)表示,超高功率 CW 激光器出现超预期需求与供需失衡,公司已具备提高激光器平均售价的能力;同时确认 CPO 扩产仍按计划推进,预计 2027 年下半年开始出货,并称有关 CPO 扩产延期的传闻属于「噪音」。 Applied Optoelectronics(AAOI)则表示,由于光收发器需求过强,公司当前 CW 激光器产能不足,并称激光器是光收发器 20% 至 40% 供需缺口中的瓶颈之一,客户每周都在要求增加供应并加快交付。AAOI 目前并未实质参与第一代 CPO 部署;Serenity 同时称,MACOM(MTSI)目前更专注于 NPO,而 MTSI 也表示,由于磷化铟 DFB 激光器整体供应紧张,许多客户正带着较强紧迫感寻求供应。 在竞争格局方面,Serenity 援引 AAOI 和 Lumentum 管理层说法称,中国厂商在 CPO 激光器领域仍明显落后。AAOI 称其落后约 2 至 3 年以上,Lumentum 则表示尚未看到中国厂商实现与其公开宣称相匹配的合格产能和产出水平。Serenity 据此认为,第一代 CPO 相关激光器仍存在较高进入壁垒,市场并未出现部分做空观点所称的供应大量涌入。 Serenity 表示,其此前关于 CW 激光器供应瓶颈以及第一代 CPO 激光器供应商数量有限的判断,已得到近期财报进一步验证。他特别提到 Sivers Semiconductors(SIVE),认为其约 15 亿美元市值相较 Coherent、Lumentum 和 Broadcom 等 CPO 相关公司仍较小,接下来主要等待下一代光通信架构切换带来的业务拐点。
Clearpool 将于 11 月 7 日开放 CPOOL 到 CLEAR 的迁移
Foresight News 消息,Clearpool 将于 11 月 7 日开放 CPOOL 到 CLEAR 的迁移,截止日期为 2027 年 2 月 17 日,迁移比例为 1:1。